Лайфовый сегмент рынка страхования ежегодно растет в среднем на 56 — 60 %. Итоги 2003 года стали еще более впечатляющими — размер платежей по страхованию жизни возрос втрое и составил 72,9 млн. грн. При этом доля страхования жизни в общем объеме рынка остается чрезвычайно низкой (всего 0,8 %), что обусловлено рядом макроэкономических факторов.
Первый из них — это инфляционные процессы середины 90-х годов, ставшие причиной недоверия населения ко всей отечественной финансовой системе. Когда речь идет о страховании жизни, то имеются в виду долгосрочные накопления (от 15 до 40 лет и более). А если говорить о пенсионном обеспечении, страховщики — это достаточно уникальный институт, который помимо накоплений капитала к пенсии делает еще и пожизненное пенсионное обеспечение. В случае таких «длинных» накоплений инфляционные процессы играют большую роль в мотивации человека по вложению своих денег. Если инфляция идет более быстрыми темпами, чем инвестиционный прирост к тем деньгам, которые мы вкладываем в какой-либо проект (в том числе в компанию по страхованию жизни), такие накопления не дают прироста и обесцениваются. В Украине в 1995-97 годах инфляционные процессы шли очень быстрыми темпами. В 1993-95 годы инфляция достигала 6000% ежегодно, что делало абсолютно бессмысленными любые накопления. Именно тогда наше население и юридические лица разучились страховать жизнь.
Сломать эту тенденцию можно было только за счет эффективных законодательных нововведений. В 1997 году вышли поправки к Закону «О страховании». Согласно им страхование жизни стало исключительным видом деятельности, который могли проводить отдельные юрлица. В 2001 году к тому же закону добавили нормы, которыми разрешалось номинировать полисы не только в гривневом эквиваленте, но и в других индексах (в том числе в свободно конвертируемой валюте). Это можно считать началом возрождения страхования жизни в Украине. Именно такие полисы и начали продавать страховщики по страхованию жизни, именно они пользовались спросом. Так, если 2 — 3 года назад 100% полисов продавалось в долларовом эквиваленте, то 1,5 — 2 года назад страховой рынок продавал 75% полисов, номинированных в долларах, и 25% в — евро. Население, предприятия учатся работать с евро. Таким образом, с 2001 года основная причина слабого интереса к «длинным» накоплениям — инфляционная — была устранена. Одновременно в Украине начал расти уровень жизни — соответственно, спрос на продукты страхования жизни в Украине повышался вместе с ростом среднего дохода, средней заработной платы и пр.
Важнейшим фактором сбыта продукта страхования жизни является уровень доверия к финансовому институту. Сегодня гарантии надежности страхования гораздо выше, чем в 1995-м и даже в 2000 году. Так, при Кабинете Министров создан отдельный Госкомитет по надзору за небанковскими финансовыми учреждениями, который контролирует платежеспособность страховщиков. Президентским указом продекларирована первоочередная задача этого комитета — защита прав страхователей. Страховые компании должны вести свою деятельность так, чтобы уровень их платежеспособности не падал. Их капитализация должна быть не меньше определенной величины, минимальный УФ по закону должен быть сформирован только деньгами в размере 1,5 млн. евро. Этот УФ может расходоваться СК в двух направлениях: одна часть на организацию деятельности, вторая же должна обеспечивать платежеспособность компании. СК по страхованию жизни всегда должна иметь активы, которые на 5% больше ее страховых резервов.
Подобные требования со стороны государства приводят к тому, что финансовые структуры становятся надежнее и стабильнее, начинают работать более квалифицированно. Более того, в последние два года бурный рост сектора страхования жизни был обусловлен экономическим стимулированием со стороны государства. Например, страховые платежи по корпоративным договорам страхования жизни разрешили относить на валовые расходы в пределах 15% от заработной платы, полученной каждым конкретным сотрудником на протяжении отчетного периода (но не более 6 тыс. грн.). Такие программы работодатели могут сегодня использовать и как элемент кадровой политики и получать эффект отложенной зарплаты, которая закрепляет людей на рабочих местах. Относительно физлиц, то оговорена возможность предоставления налоговых кредитов. В частности, по истечении года налоги, уплаченные с определенной суммы платежей по страхованию жизни (но не более 510 грн. в месяц), могут быть возвращены страхователю.
Это послужило значительным толчком к развитию лайфового страхования. Сегодня в Украине уже зарегистрированы 33 компании по страхованию жизни. Многие из них находятся в стадии регистрации либо разработки продукта, технологии, софта и пр. Безусловно, не все понимают, с какими трудностями им придется столкнуться на пути развития лайфового направления. Ведь это достаточно сложный и капиталоемкий бизнес. В европейской практике лайфовая компания приносит акционерам убытки в течение 5 — 7 лет.
///По материалам спецвыпуска "Инвестгазеты" № 1 (ТОП 100) 12 мая 2004 г.
