Национальным страховщикам необходим новый взгляд на страховой рынок со стороны пенсионных и инвестиционных фондов, а не только со стороны страхователей, государственных структур и саморегулируемых организаций.
Страховой рынок Украины вступает в новый качественный этап своего развития и страховым компаниям Украины необходимо пройти экзамен на профессиональную зрелость. Именно под этим девизом и будет проходить дальнейшее развитие нашего рынка. Сегодня время схемного бизнеса уходит в прошлое и приходит новый этап, когда страна становится открытой, когда сюда приходят мощные, сильные игроки.
Если говорить о национальном страховом бизнесе, то сегодня предстоит очень тяжелая борьба за выживание. Если наши компании смогут выстоять в этой конкурентной гонке, то они смогут стать наравне с компаниями, имеющими международный имидж и имя. Если нет – тогда придется искать новые ниши для развития.
Посмотрите на опыт Центральной и Восточной Европы, и вы увидите, какие процессы будут проходить в Украине и какие пути развития возможны для отечественного страхового рынка.
Сегодня количество страховщиков очень редко переходит в качество, что безсомненно беспокоит и Госфинуслуг, и самих страховщиков, которые заинтересованы, чтобы рынок имел сильных, надежных игроков, которые смогут удержать положительный имидж среди населения, а на международной арене - среди своих иностранных партнеров-страховщиков и перестраховщиков.
Мы прогнозируем, что на определенном этапе начнутся процессы стабилизации с последующим снижением количества страховых компаний и их укрупнением. Исходя из структуры и количества игроков на страховом рынке, страховщики должны выступать основными проводниками инвестиционной политики и быть лидерами среди институциональных инвесторов, как это происходит в мире.
Анализируя динамику развития страховой отрасли, г-н Григоренко отметил, что с 2004 года наблюдается активный рост уровня выплат с 14,6% (в 2004 г.) до 26,5% (в 2006 г.) и размера валовых страховых выплат с 1,54 млрд. грн. (в 2004 г.) до 2,6 млрд. грн. (в 2006 г.) на фоне снижения валовых страховых премий с 19,43 млрд. грн. (в 2004 г.) до 13,83 млрд. грн. (в 2006 г.).
Страховой рынок в Украине является наиболее крупным и развитым из тех, которые регулируются Госфинуслуг и имеет большой потенциал развития.
Сегодня активы страховщиков занимают более 70% от общей суммы активов всех небанковских финансовых учреждений. Другие небанковские финансовые учреждения развиваются более динамично, чем страховой рынок, хотя появились сравнительно недавно. Так, активы небанковских финансовых учреждений в 2004-2005 годах выросли на 15%, а в 2005-2006 – на 30%, в отличие от страховщиков, у которых рост составил 5% и 15% соответственно. Темп прироста резервов страховщиков за 2006 год составил 20%.
Общая сума активов составила в 2006 году 23,99 млрд. грн., в том числе определенных ст.31 Закона Украины «О страховании», 17 488,2 млн. грн., что на 41,6% больше чем в 2005 году. Страховые резервы составили 6 014,1 млн. грн., что на 20% больше чем в 2005 г.
Что касается монополизации украинского страхового рынка, то доля страховых компаний–лидеров по сбору валовых страховых премий сокращается: первых 10-ти СК – до 29,7% (в 2005г. – 30,2%), первых 20-ти СК – до 45,8% (в 2005г. – 47,1%). Средний объем уставного фонда из расчета на одну компанию увеличился с 16,7 млн. грн. в 2005 г. до 20,4 млн. грн. в 2006 г.
До 1 января 2009 года украинские страховщики “non-life” могут представлять страховые резервы акциями и облигациями украинских эмитентов, которые имеют 3-й уровень котировочного листа в торгово-информационной системе.
Мы наблюдаем, что в последний год наблюдается снижение доли акций в портфелях страховых компаний (хотя и не большое – на 3%), что является позитивным явлением. Мы рады констатировать, что с портфелей уходят «мусорные» и неликвидные ценные бумаги.
Что касается качества ценных бумаг в портфелях страховщиков, то большую долю составляют ценные бумаги не прошедшие листинг на ПФТС - 65,5%, акции ЗАО - 20,7%, 3-й уровень котировочного листа - 11,9%, 2-й уровень - 0,5%, 1-й и 0-й уровни - 1,3% и 0,02%.
К сожалению, мы не наблюдаем в портфелях страховщиков ипотечных облигаций, на которые мы возлагаем большие надежды и которые являются долговременными инвестиционными вложениями.
Та доходность, которая обеспечивается по банковским депозитам, для страховых компаний, особенно для страховщиков жизни, сегодня достаточно неплохая, но нужно понимать, что в связи с тенденциями по снижению депозитных ставок в банковском секторе, такие пассивные вложения будут терять свою актуальность и не могут рассматриваться для долгосрочных вложений. Страховщикам уже сейчас нужно подумать, чем они смогут заменить в своем портфеле банковские вложения, пока ставки по депозитам не опустились ниже уровня инфляции в стране (как это случилось в других странах). И поэтому сегодня инвестиционная составляющая в страховых резервах украинских компаний может оказаться в критическом состоянии, если учесть высокую долю неликвидных акций в портфелях и снижающуюся доходность по депозитным ставкам. Поэтому платежеспособность страхового рынка беспокоит Госфинуслуг и государство.
Учитывая то, что страховой рынок занимает среди них лидирующее положение, то именно от его развития и зависит судьба этих рынков и имиджа страны в целом.
Сегодня на руках население имеет около 70 млрд. грн., в банках -100 млрд. грн., и значительная часть средств, которая не имеет отношения к фондовому рынку. Поэтому институциональным инвесторам, к коим относятся страховые компании, необходимо завоевывать доверие населения, для того чтобы получить от населения денежные средства. А после того, как это случится фондовый рынок будет вынужден подстраиваться под страховой, а не наоборот, как это происходит сейчас. Не будет потребности страховщиков, не будет развития фондового рынка.
На страховом рынке Украины наблюдаются, качественные изменения, связанные с консолидацией отечественных страховых компаний и приходом иностранных страховых компаний путем создания новых страховщиков или приобретения значительной доли уже существующих. На конец 2006 года доля иностранного капитала в уставных фондах страховщиков составила 13%. И хотим мы этого или нет, но эта доля будет расти. Оптимальным было бы, чтобы доля участия составляла около 50%, а не 90-95% как это произошло в Польше, Венгрии и других странах. Мы хотим видеть сильных национальных игроков, которые выросли и работают в Украине.
Сегодня 79 украинских страховщиков по состоянию на 16.06.07 имеют в уставном фонде долю иностранного капитала. У 25 украинских страховщиков инвестиции иностранных компаний путем приобретения долей в уставном капитале составляют 51% и выше.
Источник: Олег Паращак, "forINSURER.com" по материалам журнала "Страхова справа".
